Dynamic Connectedness between Sector Indices: Evidence from Borsa Istanbul

Ramazan EKİNCİ; Ahmet Galip GENÇYÜREK

doi:https://doi.org/10.17153/oguiibf.879784

Makale detayları

Dynamic Connectedness between Sector Indices: Evidence from Borsa Istanbul

Yazarlar:

Ramazan EKİNCİ | Ahmet Galip GENÇYÜREK

Yayıncı:

Eskişehir Osmangazi University

Ana Başlıklar:

Sosyoloji & antropoloji

Dergi:

Eskişehir Osmangazi University Journal of Economics and Administrative Sciences 2021 Vol.16 Issue 2, pp.512-534

Belge Tipi:

Makale

Yayın Tarihi:

7/2021

Belge Dili:

İngilizce

Document ID (Org No.):

2000415948

eISSN:

1306-6293

pISSN:

1306-6730

DOI:

https://doi.org/10.17153/oguiibf.879784

Özet:

 

The aim of the study is to analyze the shock and volatility spillover between BIST Finance, Industry, Technology, Tourism, Transportation, Food, and Retail-Trade sectors. In this direction, daily data obtained between January 5, 2010, and December 4, 2020, were analyzed using a new method named TVP-VAR Diebold Yılmaz Spillover Index developed by Antonakakis et al. (2019). Our results indicate that the industrial and financial sectors are in the leading position in terms of the shock and volatility spillover, while other sectors generally are in the lagging position.

 

Çalışmanın amacı BİST Finans, Sanayi, Teknoloji, Turizm, Ulaştırma, Gıda ve Perakende -Ticaret sektörleri arasındaki şok ve volatilite yayılımını analiz etmektir. Bu doğrultuda 5 Ocak 2010 ile 4 Aralık 2020 tarihleri arasındaki günlük veriler Antonakakis vd. (2019) tarafından geliştirilen TVP- VAR Diebold Yılmaz Yayılım Endeksi yöntemiyle analiz edilmiştir. Yapılan analizler sonucunda sanayi ve finans sektörünün şok ve volatilite yayılımında öncül; diğer sektörlerin ise, genellikle ardıl konumda oldukları tespit edilmiştir.

Makale detayları

Dynamic Connectedness between Sector Indices: Evidence from Borsa Istanbul

Yazarlar: Ramazan EKİNCİ | Ahmet Galip GENÇYÜREK

Yayıncı: Eskişehir Osmangazi University

Ana Başlıklar: Sosyoloji & antropoloji

Dergi: Eskişehir Osmangazi University Journal of Economics and Administrative Sciences 2021 Vol.16 Issue 2, pp.512-534

Belge Tipi: Makale

Yayın Tarihi: 7/2021

Belge Dili: İngilizce

Document ID (Org No.): 2000415948

eISSN: 1306-6293

pISSN: 1306-6730

DOI: https://doi.org/10.17153/oguiibf.879784

Sayı

Yazarlar:

Ramazan EKİNCİ | Ahmet Galip GENÇYÜREK

Yayıncı:

Eskişehir Osmangazi University

Ana Başlıklar:

Sosyoloji & antropoloji

Dergi:

Eskişehir Osmangazi University Journal of Economics and Administrative Sciences 2021 Vol.16 Issue 2, pp.512-534

Belge Tipi:

Makale

Yayın Tarihi:

7/2021

Belge Dili:

İngilizce

Document ID (Org No.):

2000415948

eISSN:

1306-6293

pISSN:

1306-6730

DOI:

https://doi.org/10.17153/oguiibf.879784