Kredilerin GSYİH'ye Oranı Açığı ve Sistemik Banka Krizleri Arasındaki İlişki: Türkiye Örneği

K. Batu TUNAY

Makale detayları

Kredilerin GSYİH'ye Oranı Açığı ve Sistemik Banka Krizleri Arasındaki İlişki: Türkiye Örneği

Yazarlar:

K. Batu TUNAY

Yayıncı:

Cankiri Karatekin University

Dergi:

Journal of the Faculty of Economics and Administrative Sciences 2016 Vol.6 Issue 1, pp.681-697

Belge Tipi:

Makale

Yayın Tarihi:

3/2016

Belge Dili:

Türkçe

Document ID (Org No.):

2000934857

Sıklık:

Üç Aylık

eISSN:

2147-4206

pISSN:

1308-5549

Anahtar kelimeler:

Özet:

 

In this study, a two-step analysis has been done by using the annual data of Turkey's 1960-2013
 periods. First, alternative credit-to-GDP gap calculations were made by using Hodrick-Prescott,
 Band-Pass filters, and Unobserved Components Model and their performances were compared.
 Reached findings showed that the credit-to-GDP gap estimations based on the Unobserved
 Components Model is more successful compared to others. In the second step, banking crisis
 experienced in Turkey in the studied period has been analysed based on Logit Model. Systemic
 crises and all banking crises defined as a binary variable were modelled separately. In these
 models, credit-to-GDP gap estimated in the first step were used as explanatory variable. The
 results show that the growth in the credit-to-GDP gap increases the probability of occurrence of
 both systemic and non-systemic banking crises.

 

Çalışmada Türkiye’nin 1960-2013 dönemi yıllık verileri kullanılarak iki aşamalı bir analiz yapılmıştır. Önce Hodrick-Prescott, Band-Pass filtreleri ile Gözlenemeyen Değişken Modeli kullanılarak alternatif kredi açığı hesaplamaları yapılmış ve bunların performansları karşılaştırılmıştır. Ulaşılan bulgular, gözlenemeyen değişken modeline dayanan kredi açığının tahmininin diğerlerine oranla daha başarılı olduğunu göstermiştir. İkinci aşamada, logit kullanılarak ele alınan dönemde Türkiye’de yaşanmış bankacılık krizleri analiz edilmiştir. İkili değişken olarak tanımlanan sistemik krizler ve tüm bankacılık krizleri ayrı ayrı modellenmiş ve bu modellerde açıklayıcı değişken olarak ilk adımda tahmin edilmiş olan kredi açığı dizisi kullanılmıştır. Sonuçlar, kredi açığındaki artışların hem sistemik hem de sistemik olmayan bankacılık krizi meydana gelme olasılığını arttırdığı yönündedir.

Makale detayları

Kredilerin GSYİH'ye Oranı Açığı ve Sistemik Banka Krizleri Arasındaki İlişki: Türkiye Örneği

Yazarlar:

K. Batu TUNAY

Yayıncı:

Cankiri Karatekin University

Dergi:

Journal of the Faculty of Economics and Administrative Sciences 2016 Vol.6 Issue 1, pp.681-697

Belge Tipi:

Makale

Yayın Tarihi:

3/2016

Belge Dili:

Türkçe

Document ID (Org No.):

2000934857

Sıklık:

Üç Aylık

eISSN:

2147-4206

pISSN:

1308-5549

Kredilerin GSYİH Oranı Açığı

Bankacılık Krizleri

Gözlenemeyen Değişken Modelleri

Sayı

Makale detayları

Kredilerin GSYİH'ye Oranı Açığı ve Sistemik Banka Krizleri Arasındaki İlişki: Türkiye Örneği

Yazarlar: K. Batu TUNAY

Yayıncı: Cankiri Karatekin University

Dergi: Journal of the Faculty of Economics and Administrative Sciences 2016 Vol.6 Issue 1, pp.681-697

Belge Tipi: Makale

Yayın Tarihi: 3/2016

Belge Dili: Türkçe

Document ID (Org No.): 2000934857

Sıklık: Üç Aylık

eISSN: 2147-4206

pISSN: 1308-5549

Kredilerin GSYİH Oranı Açığı

Bankacılık Krizleri

Gözlenemeyen Değişken Modelleri

Sayı

Yazarlar:

K. Batu TUNAY

Yayıncı:

Cankiri Karatekin University

Dergi:

Journal of the Faculty of Economics and Administrative Sciences 2016 Vol.6 Issue 1, pp.681-697

Belge Tipi:

Makale

Yayın Tarihi:

3/2016

Belge Dili:

Türkçe

Document ID (Org No.):

2000934857

Sıklık:

Üç Aylık

eISSN:

2147-4206

pISSN:

1308-5549